2020年,因为补贴政策,国内陆上风电上演抢装潮,随后2021年海上风电也上演了抢装潮,伴随着碳达峰碳中和政策驱动,引发了风电概念股的暴涨行情。
进入2022年,风电行业发展急转直下,虽然面临抢装退潮、原材料成本上涨,甚至疫情冲击等问题,但是在碳达峰碳中和发展路径下,风电行业依然是极具确定性的成长赛道。
一、宏观环境1.政策利好自我国提出3060的目标后,政策不断加码。
2022年6月,国家发展改革委、国家能源局等九部门联合印发《“十四五”可再生能源发展规划》,对于风电等可再生能源的发展做出了新的规划与部署。
为落实2030年前碳达峰、2060年前碳中和目标,《规划》围绕2025年非化石能源消费比重达到20%左右的要求,指出2025年可再生能源消费总量达到10亿吨标准煤左右,可再生能源年发电量达到3.3万亿千瓦时左右,“十四五”期间可再生能源发电量增量在全社会用电量增量中的占比超过50%,风电和太阳能发电量实现翻倍。
碳中和大背景下,风电加快发展趋势较为明确。
2.省份补贴接替国家补贴,刺激海风市场发展地方补贴替代国补,推动海风向全面平价阶段过渡。
广东省于2021年率先推出地方补贴方案,对2022、2023、2024年并网项目每千瓦分别补贴1500元、1000元、500元。
山东省、浙江省在2022年4月、7月分别推出各自的地方补贴政策,注意的是三个省份都采用不同的形式进行阶梯型退补,一方面推动海风向全面平价阶段过渡,另一方面倒逼海风产业链进一步降本。
全球海上风电持续高景气。
今年以来,欧洲能源危机持续背景下,全球海上风力联盟(GOWA)于2022年9月由国际可再生能源机构IRENA、全球风能理事会GWEC和丹麦政府成立。
该联盟目标全球2020-2030每年海风装机35GW以上,2030年累积装机超380GW;2030-2050年每年装机70GW,2050年装机超2000GW。
3.风电从周期走向成长复盘国内风电装机量及增速:过去风电板块具有明显的周期属性,主要受到政策及补贴的影响。
①2006-2010年:2004年前,风电尚未成为我国主流发电